Tabela PRICE – Sistema de Amortização Francês

A Tabela Price também é chamada de Sistema de Amortização Francês (SAF) e tem como principal característica o valor das prestações que são sempre iguais. A dívida é totalmente quitada através de “n” prestações iguais. O sistema foi criado pelo inglês Richard Price e no século XIX este tipo de amortização foi muito utilizado na França.

O nome “tabela” ocorre porque se utilizava uma tabela com fatores que eram usados para se descobrir o valor das prestações de um empréstimo através de cálculos simples. Esta tabela facilitava a vida das pessoas porque bastava multiplicar o valor presente da dívida pelo número correspondente na tabela para encontrar o valor das prestações. Hoje em dia ninguém mais utiliza a tabela price tradicional já que podemos utilizar planilhas com o Excel. Baixe o simulador de tabela price para Excel.

Financiamento de Carro

Para exemplificar o uso do Sistema de Amortização Francês iremos utilizar o financiamento de um veículo. Vamos supor que você está comprando um carro que custa R$ 30.000,00 financiado em 60 meses com taxa de juros de 1% ao mês.

Calculando a Prestação na HP12C

PV = R$ 30.000,00
i = 1%
n = 60
PMT = ?

Calculando no Excel:

=PGTO(1%;60;-30000)

O resultado seria uma prestação de R$ 667,33 por mês.  Veja o valor dos juros e das amortizações de cada mês através da planilha:

Baixar Planilha Tabela Price

Observe que o valor dos juros cai mensalmente. Isto ocorre porque o saldo devedor diminui (amortização) cada vez que uma prestação é paga. Os juros são cobrados sempre sobre o saldo devedor (valor da dívida que ainda deve ser paga).  Você também vai verificar na planilha que as amortizações crescem com o tempo. Em cada prestação você estará devolvendo para o banco um valor cada vez maior do principal da dívida.  Veja na planilha que o valor da prestação será sempre os juros somados ao valor da amortização.

Correção da dívida (saldo devedor).

A maioria dos financiamentos e empréstimos, principalmente os mais longos, precisam de uma correção do saldo devedor de tempos em tempos. Vivemos em um país com inflação elevada e sem esta correção o dinheiro devido perderia seu poder de compra. Por isto, nem sempre as parcelas de um financiamento que utiliza tabela price serão fixas.

É comum os bancos reajustarem o valor da dívida anualmente e isto produz aumento no valor das prestações. Existem diversos índices que o banco pode estabelecer no contrato para este reajuste (TR, IGP-M, IPCA, etc). O problema é que nem sempre o seu salário ou a sua renda será reajustada através do mesmo índice ou na mesma proporção. E se o valor das prestações aumentarem mais do que o seu salário, no decorrer dos anos você terá dificuldade para manter os pagamentos em dia. Com o passar dos anos sua renda familiar ficará cada vez mais comprometida com o pagamento da dívida. É por isto que as pessoas preferem utilizar o Sistema de Amortização Constante (SAC) para financiamentos de longo prazo como os dos imóveis. A Tabela Price é mais utilizada em financiamento de veículos com prazo de pagamento de no máximo 60 meses.

Pagar mais juros no começo

O problema da tabela price para financiamentos de longo prazo está na composição das primeiras prestações. Como já sabemos uma prestação de financiamento é composta de dois valores: uma parte dela é juros e outra é amortização que é o valor que efetivamente diminui sua dívida. Na tabela price as primeiras parcelas são compostas principalmente por juros. A amortização é muito pequena.

Exemplo:

Vamos supor que você financie um terreno que custa R$ 100.000,00 para pagar em 60 parcelas. A taxa de juros cobrada pelo banco é 1% ao mês. A tabela abaixo mostra como seria composta sua primeira prestação. Na tabela SAC sua primeira prestação seria de R$ 2.666,67 e na tabela Price seria R$ 2.224,42. Como pode ver abaixo nas duas tabelas você pagaria R$ 1000,00 de juros na primeira prestação (100.000 x 1%). Mas a parte da prestação referente a amortização seria maior na SAC. Você amortizaria (diminuiria a dívida) em R$ 1.666,67 e na tabela Price a dívida seria amortizada em R$ 1.224,46. É por isto que no final do pagamento da primeira parcela sua dívida seria menor se estivesse usando a SAC e maior se estivesse usando a Price.

Composição a primeira parcela:

SAC PRICE
Juros R$ 1.000,00 R$ 1.000,00
Amortização R$ 1.666,67 R$ 1.224,46
Prestação R$ 2.666,67 R$ 2.224,42
Dívida R$ 98.333,33 R$ 98.775,54
Diferença R$ 1.666,67 R$ 1.224,66

 

Quando a dívida é corrigida anualmente pelo banco o saldo devedor aumenta. Desta forma o aumento será mais sentido nas prestações de quem utiliza a tabela Price já que ela amortiza a dívida de forma mais lenta. No final do primeiro ano de financiamento a dívida do terreno na tabela SAC seria de exatos R$ 80.000,00 e na tabela price R$ 84.470,82. O reajuste representaria um aumento maior nas prestações da tabela Price.

Neste gráfico podemos observar claramente que a dívida diminui mais rapidamente usando a amortização SAC e mais lentamente nas primeiras prestações quando usamos a tabela Price.

Invista primeiro em você:

O primeiro investimento que devemos fazer para melhorar a nossa vida financeira é o investimento em conhecimento. Custa pouco e rende juros pelo resto da vida. Sem saber investir o nosso próprio dinheiro, não teremos bons resultados. Dependendo da opinião dos outros para saber onde investir, teremos resultados ainda piores. O conhecimento melhora nossos resultados e liberta da dependência dos outros. Escrevi uma série de livros que podem te ajudar muito a adquirir todo o conhecimento que precisa no menor tempo possível. Clique aqui para conhecer os livros.

Sobre o Autor:

Leandro Ávila acredita que o conhecimento é uma riqueza que precisa ser dividida para ser multiplicada. É formado em administração de empresas e se especializou em educação financeira e de investimentos. Escreveu livros sobre Independência Financeira, Investimentos em CDB, LCI e LCA, Investimentos em Títulos Públicos e em Imóveis.
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Luis
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Luis

Boa tarde,

Utilizando o exemplo do terreno, existe algum momento na da tabela price que a quitação do saldo devedor seria desnecessário, pois grande parte dos juros cobrados no contrato já foi pago? Ou seja, em um plano de 60 parcelas após pago 60% quitar os 40% restante teriam um desconto muito pequeno. Quando isso ocorre?

Obrigado

Marcelo
Visitante
Marcelo

Leandro,

Fiz um financiamento para compra de veículo no valor de R$28.000,00 a ser pago em 24 parcelas, com juros de 0,99% ao mês. O contrato prevê, após decorridos 12 meses, um reajuste de 0,16% (diferença entre a taxa do contrato e a taxa SELIC da data de contratação) mais taxa SELIC da data da liquidação. O banco adicionou no valor total do financiamento R$442,18 relativo a IOF. O financiamento sempre inclui o IOF? Como usar a tabela excel quando se deve fazer um reajuste contratual?

Rafael
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Rafael

Olá Leandro, boa noite!

Comprei um imóvel na planta. Paguei 145 mil com parcelas intermediárias, chaves e prestação durante obra. Essas prestações de obra mais as intermediárias e chaves são corrigidos pelo INCC+TR. no total são aproximadamente 20 mil a pagar até entrega do imóvel quando terei que realizar o financiamento do saldo devedor, também corrigido pelos índices. Minha dúvida é saber se compensa quitar esses 20 mil uma vez que pelo calculo da construtora eu teria um desconto pela antecipação, algo perto de 1.400 reais, Esse valor (20 mil) aplicado no VGBL, não esta rendendo quase nada e ainda incide a cobrança de IR quando resgatado. Essas parcelas a ser antecipada tem vencimento até março 2015 (11 meses contando a partir de maio/14), mês que entrarei com financiamento do saldo devedor. Vale a pena quitar essas parcelas de obra e intermediaria ao invés de deixar esse dinheiro “parado”? Obrigado.

camila
Visitante
camila

Boa tarde gostaria de esclarecer um a duvida com vc, estou querendo um imóvel. E quando falo que quero financiar pela tabela price, eles falam que não eh bom, que os juros são abusivos que cobram juros em cima de juros. E que fica residuos no final, dizem que quando acabo de pagar a caixa ainda vo ficar devendo mais uns 20 anos.
Isso procede?

Andreia
Visitante
Andreia

Estou comprando um apartamento e estou em dúvida entre amortização SAC ou PRICE. O que está pesando bastante é a quantidade de parcelas, pois pelo valor que posso utilizar do meu orçamento, pela price poderia financiar em 240 meses enquanto pela SAC teria que estender o prazo para 360 meses. O meu maior receio é quanto a atualização anual, qual é a forma de correção pela caixa? Informo também que tenho a intenção de amortizar o valor a cada dois anos. Qual modalidade seria mais indicada nessa situação?
Obrigada,

jeh
Visitante
jeh

Olá, estamos quase fechando um negocio no valor de 93mil financiado pela caixa em 360 mês parcela de 489,00 iniciais, pela tabela price, o nosso receio de do valor da parcela que pode subir, será que pode subir muito se tem uma media.
agradeço

Alberto
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Alberto

Fiz um financiamento no BV no valor de 15.000 a ser pago em 60 parcelas de 525,00 ou seja no fim seria 31.500 já paguei 30 parcelas (15.750) e quero amortizar antecipadamente o contrato e a financeira me passou o valor de 12.000 esse valor esta correto. Não seria menor…..

Aguardo a resposta

Natália
Visitante
Natália

Olá! Estou pensando em financiar 250 mil reais. Sou funcionaria pública de carreira e tenho intenção de tentar amortizar a dívida com o tempo. O valor do imóvel está inferior ao da região, devido a pressa da proprietária atual na venda, por isso gostaria de negociar no momento. Seria melhor tabela Price ou SAC?
Muito obrigada!

Alex
Visitante
Alex

Olá Leandro. Fiz o financiamento do meu veículo pelo Banco Bradesco em 48x. Pago mensalmente R$ 826,77 por cada parcela e já realizei o pagamento de 22 parcelas. Recentemente passei num concurso e virei funcionário público. Quero quitar meu carro o mais rápido possível. Que dicas você poderia me passar? Vale a pena ir pagando o saldo devedor do veículo?

Wagner
Visitante
Wagner

Professor.
Parabéns pela incrível planilha PRICE.

É muito precisa e funcional!!!
Gostaria de tirar uma dúvida, se possível.
Contando com o reajuste anual pela TR, como ficaria a planilha?
Onde incide o reajuste para as tabelas PRICE e SAC? Poderia dar um exemplo?

Obrigado,
Wagner.

Caroline
Visitante
Caroline

Boa noite Professor
Tenho interesse em comprar um apartamento no valor de 140mil. Também estou no dilema entre a tabela Price e a Sac, porém me deparei com a grande dificuldade de disponibilizar dinheiro para a entrada. Em simulação no site da Caixa, pela tabela SAC liberaria um valor de finaciamento de 85 mil, ou seja, eu deveria dar de entrada 55mil para completar os 140mil que é o valor do ap. Em contrapartida, pela tabela Price a Caixa liberaria 110mil de financiamento e eu teria que dar apenas 30 mil de entrada, que é exatamente o dinheiro que tenho. Hoje pago aluguel e não tenho condições de dar mais nada de entrada. Nesse caso, devo fazer pela tabela Price?

Obrigada
Caroline

Magali
Visitante
Magali

Boa noite professor
Estou querendo comprar um terreno e para compor o valor faltante irei fazer um financiamento com tabela price no valor de 110.000,00. No prazo de 1 ano poderei quitar o saldo devedor com a venda de outro imóvel. Minha pergunta é ter uma prestação menor num tempo maior ou uma prestação maior num tempo menor. Qual é o melhor de um financiamento com tabela price sabendo que num prazo de um ano você poderá quitar o saldo devedor.
Obrigada

Lucas
Visitante
Lucas

Leandro boa noite!

Um financiamento Price eh possível diminuir o valor da parcela amirtizando o saldo devedor com 13 salario PLR e etc ? Outra dúvida eh possível trocar o financiamento de price para SAC?

Abraço

Thiago
Visitante
Thiago

Oi Leandro. Pretendo comprar minha primeira casa, No valor de 125.000, estou em duvida se utilizo a price ou a sac. Sei que preciso ter mais dados,ainda estou pesquisando.

Mas vc poderia me dar uma ideia(utilizando taxas que normalmente são vistas quanto a cobrança) de quanto poderia aumentar na prestação depois de um ano se minha casa for financiada pela CEF na tabela price e com parcelas iniciais de 517 reais e financiamento de 35 anos?

Jane
Visitante
Jane

Olá, estou no mesmo dilema dos comentários acima. Estou fazendo um financiamento de um imovel no valor de 150.000,00 e na simulação a entrada pela tabela price ficou 20.0000,00 e pela Sac ficou 32.000,00, a parcela no Sac também é maior que na price. Neste caso estou na dúvida porque não sei qual seria mais vantajoso porque pretendo amortizar o financiamento no valor da parcela e não no prazo.

leandro
Visitante
leandro

olá leandro,

Estou comprando uma apartamento e vou financiar 107.000,00 em 240 meses e vou optar pela tabela price pelo motivo que as parcelas ficaram menor e tenho recurso para amortizar anulmente. a duveda é se eu irei financiar 107.000,00 e e o saldo devedor final é de 214.000,00 se anualmente eu amortizar com um valor de 10.000,00 quanto será o saldo devedor ou seja como funciona a amortização na tabela price paga as ultimas parcelas que estará com juros menores? como calcular os juros em cada parcela? muito obrigado.

vanessa
Visitante
vanessa

Boa noite !

Leandro minha dúvida é a seguinte … estou querendo financiar um apartamento de 187 mil pela mrv , ja mandei os documentos e o corretor vai me.mandar as formas de pagamento, porém por uma simulação já vi que pra mim no momento a price é melhor .. o meu medo é o juros da parcela com a infração … ela pode aumentar muito no decorrer dos anos ? Pois meu salário é contado e tenho medo de não dar conta.

Obrigada.

Alessandra
Visitante
Alessandra

Olá Leandro!
Li todo o artigo e todos os comentários e sua respostas. Não me restam dúvidas, então, quero parabenizá-lo.
Muito Obrigada!

Marcelo
Visitante
Marcelo

Caro Leandro,

Voce teria uma versao da tabela price para 50 anos?
Pode parecer maluquice mas moro na Suecia e eles tem isso aqui e o banco esta oferecnedo para mim.

Obrigado.

Cintia
Visitante
Cintia

Olá professor Leandro,
Pretendo adquirir do banco um empréstimo no valor de 211.000,00 com juros mensal de 1,49%, 19,42% de juros anual e CET de 21,08%. O sistema de financiamento é tabela price e será feito em 180 meses, mas pretendo quitar a dívida o quanto antes, penso em aproximadamente dois anos para quitar tudo. Mas gostaria de saber como se dá o cálculo de antecipação de parcelas. Você me faria esta gentileza? Muito obrigada desde já e parabéns pelo belíssimo trabalho!

Machado
Visitante
Machado

Bom Dia,
Li varios topicos e as respostas, gostaria de saber sobre , Financiei 129 mil no sistema price pela caixa para aquicisao de um imovel em 300 vz gostaria de amortizar 20 mil qual o valor aproximado que iria cair as prestações iniciei com 933 e agora com reajuste vai 1070 ja tem um ano que assinei o contrato voce poderia me informar como calcular e qual valor aproximado iria ser a prestação ? Obrigado.

MARIA HELENA
Visitante
MARIA HELENA

Bom dia!

Professor, gostaria de saber se e legal pedi através da justiça para que mude a forma de reajuste de saldo devedor de compra de imóvel na planta, Comprei já quase pronto na planta em maio 2014 devo receber em maio de 2015 e já aumentou no saldo devedor R$ 33.733,71 ( trinta e três mil, setecentos e trinta e três reais e setenta e hum centavos).

Grata

Diego
Visitante
Diego

Estou comprando um apto no valor de 190.000,00 e vou financiar 100.000,00. Simulei pelo site da caixa, e em 120 meses pela PRICE a diferença é da 5.000,00 a mais de juros. tenho a intenção de quita-lo em no máximo 2 anos, pois recebo premiações. qual terá mais desconto no pagamento antecipado?

Carlos williams
Visitante
Carlos williams

Ola Leandro, parece besteira, mas ainda não tenho certeza se na tabela price, eu pagando as ultimas parcelas terei desconto e como solicitar, pois faço o pagamento por desconto direto na conta, e pode solicitar esse adiantamento todo mês?

Anderson
Visitante
Anderson

Boa tarde Leandro!
Estou planejando o meu casamento e a compra do primeiro imóvel, o preço médio na região que moro é de 300k. Tenho 60k para dar de entrada e ficaria 240k a ser financiado pelo banco. Simulei o empréstimo pelo site da caixa e as parcelas estão em torno de 2,5k. Como o mercado de imóvel está estabilizado, cheguei a conclusão que seria melhor estabelecer uma meta para poupar dinheiro e alugar uma casa no valor de 1,5k (durante dois anos). Qual sua opinião, meu raciocinio está correto por querer poupar ao invés de pagar juros abusivos para os bancos?

Rogério
Visitante
Rogério

Primeiro, parabéns pelo site, assinei a newsletter e no Facebook e todos s das estou lendo um pouco.

Minha dúvida: Financiei um carro em 48x com CET anual de 15,12% tabela PRICE .. estou na parcela 24… e de acordo com a planilha que baixei aqui o saldo devedor hoje é de 13mil.

Olhando o contrato da CAIXA:
12.Da Liquidação Antecipada ou Amortização da Dívida:
12.1.1.3: No caso de contratos com o prazo a decorrer superior a 12 meses, com utilização de taxa equivalente à soma do spread na data da contratação original com a taxa SELIC apurada na data do período de amortização ou de liquidação antecipada.

Não entendi bem onde entra a SELIC … como agora a taxa SELIC esta em alta é uma boa para quitar a dívida? ou não tem nada haver a SELIC e vou ter q pagar os 13mil mesmo?

Segunda eu vou na agência mas quero saber para não ser passado para trás.
Obrigado

Andressa
Visitante
Andressa

Boa Tarde. Parabens pelo site!
Tenho uma dúvida.
Pretendo fazer um emprestimo imobiliario e o banco disponibiliza as duas formas de amortização, SAC e PRICE.
Lendo sobre o assunto já entendi que na tabela SAC eu amortizaria o saldo devedor antes….
porém nas duas tabelas eles me cobram 9% de juros ao ano, Na PRICE eu teria a divida em 240 meses porém na SAC eu precisaria parcelar em 420 meses (10 anos a mais) pois a parcela inicial fica muito pesada visto que as primeiras são maiores e as ultimas menores.
Minha pergunta é: Neste meu caso, onde para conseguir usar a tabela SAC eu teria que aumentar o tempo de pagamento por dez anos, ela continuaria valendo a pena em relação a PRICE?
Muito Obrigada.

Geandro Carvalho
Visitante
Geandro Carvalho

Leandro,
Boa noite, como calcular prestações anuais pelo sistema price.
Tenho o seguinte caso:
Principal = R$64.693,50
Parcelas anuais = 10
Juros mensal = 0,94888%

Jose Afonso
Visitante
Jose Afonso

Bom dia!

Temos uma Cooperativa de crédito familiar e praticamos a tabela Price com empréstimos a 1 a.m.
Estamos com uma dificuldade na seguinte situação:
Cooperado fez um emprestimo em 24 meses e quando estava na oitava parcela, decidiu quitar mais 4 parcelas. Como fica a questão de juros nestas parcela quitadas? Devemos perdoar os juros? Seria liquidar as parcelas finais do emprestimos?
Desde já, grato pela atenção.

Att.

Jose Afonso

Jose Afonso
Visitante
Jose Afonso

Complementando…. trata-se de “antecipação” de parcelas.

DEISE
Visitante
DEISE

Boa tarde!

Por gentileza, para eu simular um financiamento de 167.916,54, sendo que terei parcelas mensais e intermediaria (semestral), como faço esse cálculo. Juros tabela price.

Agradeço antecipadamente.

Deise.

Sheila Pemberton
Visitante
Sheila Pemberton

Olá Leandro. Estou a financiar um apartamento e o saldo devedor é de 250 mil. Tentei financiar pelo banco mais como moro no exterior e ou casada com estrangeiro seria bastante burocrático. A construtora oferece o financiamento por 60 meses pela tabela price que seria mais ou menos 6 mil por mês. Eu ouvi dizer que com a tabela price os juros podem ser pagos uma vez por ano no aniversário do contrato. Isso é verdade? Obrigada

Aline
Visitante
Aline

Oi Leandro! Pretendo financiar um imóvel de 134 mil e gostaria de sua opinião, pois tenho condições somente pela Price mas receio que o juros aumente muito. Pelo sistema minha casa minha vida, me informaram que o valor é fixo

Kelin
Visitante
Kelin

Boa tarde Leandro, estou em vias de financiar um imóvel, todos dizem que pelo sistema SAC é bem melhor, mas a renda exigida está sendo muito alta. Enquanto que na PRICE a renda exigida é menor. Minha dúvida, é a seguinte, tenho intenção em amortizar todo ano valores deste financiamento, seja por FGTS ou recursos próprios, neste caso qual seria a melhor opção? Estou tentando pela SAC, por indicarem o melhor, mas vejo que está dificil conseguir nos moldes que consigo, já que o valor inicial é grande demais. Obrigada

Humberto de Souza Abreu
Visitante
Humberto de Souza Abreu

Se eu adquirir junto à caixa Econômica Federal um apartamento financiado pela Tabela Price,hoje pelo Sistema SAC não conseguiria. No decorrer do Financiamento a Caixa permite uma repactuação do financiamento do saldo devedor pelo SAC ?
Parabéns pela qualidade e objetividade das respostas.

Eduardo
Visitante
Eduardo

Boa tarde Sr° Leandro, eu comprei um apto pela tabela PRICE, gostaria de saber se o valor é fixo ou tem reajuste anual?

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